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4月《全球粮食市场与贸易》报告

全球蒸谷米贸易量占比增至20%

发布时间: 2018-05-10 15:30:14   作者:郑文慧、陶志  来源:本站原创   浏览次数:
摘要: 本月预测全球大米产量将创纪录,主要因为巴西、缅甸、哥伦比亚、巴基斯坦、菲律宾和斯里兰卡等国家丰收。贸易量同样创纪录,因为孟加拉、加纳、印尼和菲律宾进口量增长;而巴西、缅甸、印度、巴基斯坦和泰国出口量增加。全球库存预测量也上调,达到历史第二高。

全球大米市场和贸易

概述

本月预测全球大米产量将创纪录,主要因为巴西、缅甸、哥伦比亚、巴基斯坦、菲律宾和斯里兰卡等国家丰收。贸易量同样创纪录,因为孟加拉、加纳、印尼和菲律宾进口量增长;而巴西、缅甸、印度、巴基斯坦和泰国出口量增加。全球库存预测量也上调,达到历史第二高。

价格

美国包装精米FOB报价达到4年来最高水平


    美国包装精米FOB报价达到4年来的最高水平,随后又降至590美元/吨。过去一年的稳定上涨反映了2017年供给紧张。美国农业部预期种植报告显示,未来一年的种植面积有望更高。伴随着收获期,南美的报价下跌。乌拉圭当前的报价为522美元/吨。因为印度尼西亚和菲律宾强劲的需求,泰国和越南的报价在过去一个月里分别上升到440美元/吨、434美元/吨。印度报价保持在410美元./吨的较低水平。

(单位:美元/吨;黑线:美国#2/4长粒;红线:泰国100B;绿线:越南5%;紫线:印度5%;橘色:乌拉圭5%

市场特征

非洲和南亚需求刺激蒸谷米贸易量创纪录


    当前,蒸谷米的贸易量增长速度很快,已经占到全球大米贸易量的20%了。2017年全球蒸谷米贸易量超过了800万吨,较上一年增长了1/3,创出了新高。部分买家,如进口了近100万吨的南非,继续保持强势增长。部分新的和重新进入这个市场的买家,尤其来自西非、南亚和东非等国家的增长速度也很快,导致整个贸易量达到新的水平。

蒸谷米很大一部分被运往西非。尼日利亚是非洲最大的蒸谷米市场。尼日利亚是“西非经济组织”(ECOWAS)的成员,该组织有其同行的进口规则。尽管大部分ECOWAS的成员国都偏向于进口常规的白米多于蒸谷米,但蒸谷米的进口量还是在迅速增长,尤其是贝宁湾地区。

2017年南亚买家孟加拉和斯里兰卡突然重返这个市场,而上一年度它们几乎没有进口什么蒸谷米。由于这两个国家稻米都减产,政府进行应急性的采购,并且为私人部门的贸易提供了更多的便利。2018年的进口情况主要由这些国家种植面积和单产的情况决定。


    此外,东非国家索马里和布吉提是相对新兴的进口国,但两国的进口量加起来较2016年增长了30%。鉴于人口增长和国内产量不足,2018年该地区的进口量预期仍将增长。

印度和泰国是蒸谷米的主要出口国,其次是美国和巴西,但从规模上来说远不及前两个国家。自2012年非巴斯马蒂大米的出口禁令解除之后,印度就主导了这个市场。2014年中以来,印度和泰国这两个主要的竞争者的报价都很接近。2017年过半数的印度蒸谷米均运往西非,同时印度也占领了很多斯里兰卡和东非的市场。泰国自2017年开始扩张了其国际市场份额,尤其在孟加拉和南非市场里,给印度带来了很强的竞争压力。美国的出口则主要运往沙特阿拉伯和北美。巴西则主要聚焦西半球的市场,不过也是2017年唯一一个主要出口国中出口量小幅下降的国家。


    委内瑞拉进口大米以应对经济危机


    尽管委内瑞拉正在遭遇其历史上最糟糕的经济危机,但政府仍然没有停止采购大米。过去几年委内瑞拉大米产量有所下降,迫使政府进口更多口粮。实际上,2018年第一季度委内瑞拉的进口量较去年同期有所增加——唯一不同的就是进口来源国变了。

过去10年,美国占了委内瑞拉超过50%的大米市场。美国大米价格要和西半球其他的出口国竞争。阿根廷和加纳过去是大的供应商,但近年其市场正在收缩。墨西哥则在2017年突然成为委内瑞拉第二大供应国。令人意外的是,墨西哥出口的是加工大米,而委内瑞拉政府一般进口的是稻谷回到国内加工。

2018年,巴西已经争取到了最大的市场份额,第一季度出口了12.4万吨大米到委内瑞拉,差不多是2017年全年总量的5倍。而美国一季度仅出口了2万吨,为去年同期的1/3。价格是决定性因素。因为巴西的大米出口FOB价在305美元/吨左右,


    而美国则在342美元/吨左右。

 

全球小麦市场和贸易

概述


    本月,2017/18年度全球小麦创纪录的产量略有上调,主要是因为摩洛哥产量的增加。全球贸易量小幅下调,但仍是创纪录水平。进口预测值因阿尔及利亚、日本、肯尼亚、菲律宾及土耳其的增加而上调。出口方面,阿根廷、哈萨克斯坦及俄罗斯的出口量上调,而澳大利亚和欧盟的出口量下调。美国小麦季节农场平均价格不变,为4.65美元/蒲式耳。

价格

美国小麦每日FOB出口报价

(单位:美元/吨;浅蓝色:硬红冬麦;红色:软红冬麦:黑色:软白麦;紫色:硬红春麦)

美国:

总体来说,3月份美国小麦价格涨跌不一。受全球庞大供应量持续压力的影响,硬红冬麦(HRW)暴跌25美元/吨,至230美元。中部平原部分地区迎来了有利的降雨,但硬红冬麦(HRW)的主要种植区域仍处于干旱。美国农业部发表的第一份作物进展报告表明,冬小麦产量远远低于平均水平,特别是堪萨斯州、俄克拉荷马州和得克萨斯州(主要的硬红冬麦生产州)。而软红冬麦(SRW)在普遍有利的作物生产条件下下跌9美元/吨,至204美元/吨。

另一方面,出于对北部平原种植条件的担忧,硬红春麦(HRS)上涨6美元/吨,至284美元/吨。软白麦(SWW)上涨 5美元/吨,至222美元/吨。

国际小麦每日FOB出口报价

注:



小麦主要出口地区月末价格

资料来源:国际谷物理事会

*FOB价:阿根廷-12.0%,上河;澳大利亚-西澳大利亚平均数;黑海-制粉小麦;欧盟-法国一级,鲁昂;美国-硬红冬麦(HRW)11.5%,海湾

全球:

澳大利亚和美国小麦的价格是相对有竞争力的。

黑海地区供应的小麦的蛋白质含量较低,但其价格也更便宜,吸引了一些进口国购买。自2月中旬以来,黑海地区、阿根廷和优质出口商间的价格一直在收窄。近几个月来,阿根廷过剩的小麦被大量出口,国内供应紧张,阿根廷小麦价格逐渐上涨。最近,美国硬红冬麦(HRW)部分生长地区的天气状况良好,支持了其价格的下降。

市场竞争对澳大利亚和美国小麦的价格均造成了压力,价格也就成了买家选择的依据。但当因为加工效率提高使得价差缩小时,一些买家更倾向购买更高质量的小麦。

市场特征

撒哈拉以南非洲地区市场需求增加推动全球小麦进口

2017/18年度全球小麦贸易量预计将创纪录,其中撒哈拉以南非洲地区的年度进口量增长率将比其他所有地区都要高。实际上,过去十年整体来说,撒哈拉以南非洲都是全球小麦贸易粮增长的主要驱动力。该地区生产停滞,但消费却快速增长,推动进口需求上升。受城市化、收入提高和人口增长的长期趋势的影响,消费量也随着增长。

尤其今年,全球小麦产量创纪录,而价格却相对较低,进一步刺激该地区的进口需求。对于寻求低价小麦的南撒哈拉地区而言,俄罗斯作为进口小麦供应商的重要性越来越高。

除了撒哈拉以南非洲地区外,中东是今年小麦预计进口量增长速度最快的地区。进口量的增长抵消了伊朗作物品质的降低和土耳其库存减少的影响。而2016/17年度进口量下降最大的地区是南亚,主要因为印度2017年作物的丰收导致进口量下降。同样地,北非(阿尔及利亚、摩洛哥和突尼斯丰收)和南美(巴西需求减少)的进口量也较去年新下降。

撒哈拉以南非洲地区推动了2017/18年度全球小麦进口需求的增长。推动这一转变的主要国家是:

尼日利亚:预计进口量比上年增加5%。在这个国家的城市地区,小麦通常比当地种植的主食如木薯、谷子和山药更实惠,也更容易获得。此外,小麦还被用于援助无保障的农业社区。

苏丹:预计进口量增加6%,用于抵消减产的影响。由于强劲的进口,消费预测值也更高。

肯尼亚:预计进口量为230万吨,较上年增加30%

南非:由于最新作物因干旱受损,预计进口量较上年增加60%以上。

埃塞俄比亚:预计进口量增加近70%,以满足不断增长的需求和重建小麦库存。

安哥拉:预计进口量为120万吨,较上年增加近20万吨。

坦桑尼亚:预计进口量达到110万,比上年增加30%。由于国内产量低于消费量的10%,通过进口来满足日益增加麦制品的需求。

此外,包括加纳和毛里塔尼亚等众多规模较小的市场消费量也在显著增加。

 

全球粗粮市场与贸易

概述

本月下调了2017/18年度全球玉米产量预测值,主要因为阿根廷、巴西和巴拉圭减产。全球玉米贸易量下调,主要因为伊朗、马来西亚、台湾、智利和墨西哥进口量下降。美国玉米出口量保持不变,美国季度玉米农场平均价格维持在3.35美元/蒲式耳的水平。

价格


    全球玉米价格自上一期的美国农业部月度供需报告公布后,开始持续上涨。阿根廷报价上涨4美元/吨至190美元/吨,主要因为种植条件恶化。巴西未有季度报价。黑海地区报价上涨12美元/吨至205美元/吨,因进口需求,尤其来自中国的进口预期增加。美国报价上涨9美元至192美元/吨,反映了强劲的海外需求,这个时期的出口量也创了记录。此外,因密西西比河水上升而导致驳船运费上涨也是出口报价蹿升的原因。

沙特阿拉伯:饲料需求的增长导致玉米进口创纪录

    沙特阿拉伯玉米进口量较5年前翻了一番,主要因为政府致力于促进该国饲料行业的现代化发展。全球最大的大麦进口国——占了全球大麦进口的1/3,当前正在寻找更好的饲料。受限于大麦价格高昂、供水逐渐减少等原因,加上国家致力于扩大家禽和玉米加工业的发展,使得沙特阿拉伯近年玉米进口量创纪录。复合饲料供应将有所增长,因为政府提供了玉米和其他一些饲料成分的进口补贴以降低其对大麦的依存度。

农户一般来说倾向于用大麦和苜蓿混合来喂养禽畜。这两种饲料在农村都用得很多,因为政府提供大麦进口补贴,同时也补贴生产苜蓿的农户。但是,饲料行业的现代化目标使得当前的饲料市场发生了变化。由于地下水供给受限,沙特阿拉伯将于2019年之前逐步淘汰苜蓿生产。而近3年来全球大麦价格不断上涨,也给该国带来财政压力。因为政府是按固定价格为农户提供大麦的,因此国际大麦价格的上涨部分就要由政府来承担。

用于家禽喂养的复合饲料(主要由玉米组成)主要面对消费日益增长的农村人口。随着这个中东地区最大的禽畜市场的发展,和食物加工产能的提高,未来沙特阿拉伯整体的玉米消费将扩大。

(本文是根据美国农业部报告独家编译,转载请注明来源于广东华南粮食交易中心。译者:郑文慧、桃子)

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